A cidade, que dá o nome ao Vale Sagrado, está localizada numa região que era muito valorizada pelos Incas, por conta principalmente pelas qualidades geográficas e climáticas do lugar. Urubamba está cercada por montanhas bucólicas com picos nevados e sua altitude é mais baixa, proporcionando um clima mais ameno.
Está bem próxima de Machu Picchu e por isso é muito usada como base de pernoite dos turistas. Além de Machu Picchu, outras atrações próximas de Urubamba são os Salares de Salinas, um magnífico conjunto de ‘piscinas’ que armazenam a água salgada do olho d´água Qoripujio, usado pelos incas para produção de sal, e os Círculos de Moray, que são terraços circulares com um incrível sistema de irrigação que pesquisadores acreditam ser um laboratório de agricultura.. Urubamba é conhecida por ter terras férteis e produtivas. Por conta disso, é lá que está a produção do melhor grão de milho do país.